香港上诉法院维持了马志浩（Ma Zhihao）56个月的监禁刑期。调查人员将一起人口贩卖活动中的赎金支付，关联到以他名义注册的加密货币交易所账户。
摘要
- 香港上诉法院维持马志浩56个月监禁判决。
- 警方从一名受害者的赎金中追踪到8127 USDT，转入马志浩名下的交易所账户。
- 该USDT被兑换为约6.3万港元，并转入马的汇丰个人账户。
- 该贩卖网络以虚假高薪工作诱骗受害者至东南亚。
据财新8月20日报道，香港上诉法院驳回了马志浩减刑请求，维持其因参与以虚假工作诱骗受害者至东南亚、后限制人身自由并强迫从事诈骗活动的刑罚。区块链交易记录成为检方关键证据：香港警方追踪到一名受害者家属支付的赎金。
调查人员发现，约9527 Tether（USDT）被转入犯罪者指定的加密货币钱包。据财新报道，警方随后从赎金中追踪到8127 USDT，流入使用马真实姓名及香港身份证件开设的交易所账户。资金兑换为约6.3万港元后，存入马的个人汇丰银行账户。
上诉法院表示，该交易轨迹支持马参与骗局并收受赃款的结论。法官指出，若非区域法院受七年量刑上限限制，刑罚会显著更重。
区块链记录将赎金直接关联到马
案件涉及2021年至2022年8月间，通过Facebook、Telegram和Instagram等平台以虚假招聘和商业 Offer 招募的五名受害者。招募方广告称有柬埔寨赌场工作、泰国奢侈品代购及名表运送等任务，部分月薪高达数万港元。
一名20岁受害者回应Telegram上赴泰购奢品赚2万港元的广告，2022年8月抵泰后被送至缅甸KK园区，犯罪者称其被“买下”并索要2万美元赎金。其女友最终转入逾9500 USDT（时值约7.5万港元）赎人。警方后经区块链追查大部分币至马关联账户。
香港警方已开发专门工具。据crypto.news报道，网络安全及科技罪案调查科2025年5月联同香港大学推出CryptoTrace系统，用区块链分析与可视化追踪非法资金。
虚假工作将受害者送入东南亚诈骗园区
马等用高薪作饵，有人被邀柬埔寨赌场日薪300美元；一名轻度智障者被网恋及巨款承诺诱至泰国，拒参诈骗遭手铐床上、电击及关笼数日，家人付3500港元支付宝后返港。另一名柬埔寨受害者拒骗，马威胁其家人安全，后柬方营救。
香港贩卖案背景
马与张曼慧承认串谋欺诈五人。2024年11月区域法院以七年为起点因认罪减为56个月，另洗黑钱28个月，共84个月；张获36个月。五受害者均已返港。
链上分析公司Chainalysis 2026年2月报称，2025年东南亚诈骗园相关加密赎金增85%。2026年7月国际刑警行动跨97国拘5811人，截2.93亿美元，泰方破获 romance-scam 跨链洗钱钱包涉1.225亿美元。
马案中，区块链轨迹从USDT赎金到其身份交易所账户再到汇丰6.3万港元，成上诉维持刑期证据。